■ 王俊壽

　　國際金融危機使大家對金融監管的關(guān)注與日俱增。在當前銀行業(yè)積極貫徹執行“保增長(cháng)、調結構、擴內需、促發(fā)展”的中央政策方針的形勢下，中國銀監會(huì )本著(zhù)“順周期服務(wù)，逆周期監管”的思路和“寬嚴相濟，差別監管”的原則，一方面引領(lǐng)銀行業(yè)金融機構積極響應國家宏觀(guān)經(jīng)濟政策，做“保增長(cháng)”的排頭兵，另一方面，指導各類(lèi)金融機構做到“心要熱，但眼要明；手要快，但腳要穩”，一手促發(fā)展，一手防風(fēng)險，有效樹(shù)立“有所為，有所不為”的理念，穩妥處理好新形勢下的新情況和新問(wèn)題，真正體現科學(xué)發(fā)展與和諧監管的辯證關(guān)系。

　　筆者擬結合近期銀監會(huì )出臺的一系列監管新政以及屬地監管中的一些體會(huì )感受，提出下一步做好監管工作的思路與想法。

　　關(guān)于處理好“原則導向”與“規則導向”的監管關(guān)系

　　如何處理好“原則”與“規則”的關(guān)系，哪些領(lǐng)域、哪些機構采取原則監管理念，而哪些銀行、哪些業(yè)務(wù)還必須采用規則監管手段，進(jìn)而體現出“寬嚴相濟，收放自如”的監管思路，是擺在監管者面前的一個(gè)現實(shí)問(wèn)題。雖然說(shuō)“原則導向”與“規則導向”不是能簡(jiǎn)單地進(jìn)行概念劃分，但是，為了引領(lǐng)與指導日常監管能具有可操作性，我認為應按照以下幾條原則予以把握。一是，好銀行，原則導向監管；差銀行，規則導向監管。對那些資本充足、內控嚴密、運行安全、服務(wù)和效益良好的銀行業(yè)機構實(shí)施原則導向監管。特別是監管評級連續三年名列前茅的更要享受到原則導向監管環(huán)境下的正向激勵與約束。反之，則要嚴格執行規則監管，說(shuō)一不能二，采取切實(shí)有效措施，防范化解潛在風(fēng)險，逐步引領(lǐng)其向“好銀行”發(fā)展。二是，非法人機構，原則導向監管；法人機構，規則導向監管。隨著(zhù)各銀行業(yè)機構不斷完善公司治理架構和流程管理機制，主流風(fēng)險亦更加集中于上級法人和中后臺，分支機構作為服務(wù)終端和營(yíng)銷(xiāo)渠道，更多地體現為合規風(fēng)險和操作風(fēng)險等，因此，“管住樹(shù)干不動(dòng)搖，樹(shù)枝樹(shù)葉亦白搖”。所以，對法人機構執行較為嚴格的監管要求與手段，可以從源頭控制風(fēng)險；而對非法人機構，則更多關(guān)注服務(wù)方面的風(fēng)險。宜采取“自律為主，監管為輔”的原則導向方法，即以有“直系”關(guān)系的總行條線(xiàn)管控為主，以“旁系”身份出現的屬地監管服務(wù)為輔。三是，上市機構，原則導向監管；非上市機構，規則導向監管。作為公眾持股的上市銀行，其外在壓力和內在動(dòng)力都會(huì )促使其“不待揚鞭自?shī)^蹄”，積極、主動(dòng)、誠實(shí)地與監管當局溝通，快速、準確、合規地披露自身的信息，這是借助外力達到內省的目的。而非上市機構由于缺乏公眾的監督約束和自身存在的先天不足，大部分仍需要規則導向監管來(lái)幫助它們“去粗取精、強身健體”，尤其是中小銀行中的城商行和農村合作金融機構。四是，質(zhì)量型指標，原則導向監管；數量型指標，規則導向監管。就現階段而言，宜采取原則導向監管的有：公司治理要求，內部控制建設，服務(wù)質(zhì)量評價(jià)，業(yè)務(wù)流程優(yōu)化，激勵約束機制，創(chuàng )新能力培育，信息披露要求，社會(huì )責任工作，等等；而對資本充足、資產(chǎn)分類(lèi)、減值計量、撥備要求、會(huì )計準則、呆賬核銷(xiāo)和集中度衡量等則適合采用規則導向監管。

　　關(guān)于處理好“機構監管”與“功能監管”的關(guān)系

　　在銀監會(huì )以“機構監管”為主的大背景下，各派出機構分別結合屬地情況，積極探索功能監管主導下的流程再造，呈現出“百花齊放”的局面。我認為，無(wú)論何種改革探索，都必須落腳在有利于科學(xué)發(fā)展和提高監管效能這一出發(fā)點(diǎn)上來(lái)。具體到這兩種監管模式的選擇，至少應該把握以下幾條原則：一是，機構監管為主，功能監管為輔。這既是上下相對統一的要求，也是很好抑制系統風(fēng)險的需求。機構監管重在“面”上的整體控制，功能監管則是“線(xiàn)”上的深度掌握；前者是橫向的，后者是縱向的；機構監管突出系統性，功能監管著(zhù)力專(zhuān)業(yè)性。最終，二者應該是一個(gè)矩陣式、復合型的監管聯(lián)動(dòng)機制。功能監管成果要成為對機構風(fēng)險評級的重要依據。另外，在這種“條塊結合，以塊為主”的監管中，處理好上下之間的“一對多，多對一”問(wèn)題和人力資源配置是能否體現兩種監管方式集成效應最大化的關(guān)鍵。二是，法人銀行，以機構監管為主；非法人機構，以功能監管為主。我們的監管評級都是針對法人機構進(jìn)行的，這種360度的評級就要求監管當局對機構經(jīng)營(yíng)管理和風(fēng)險有一個(gè)整體評價(jià)與判斷，從公司治理到管理架構，從風(fēng)險文化到執行效果，要進(jìn)行全方位的跟蹤與監督。所以，貫徹“管法人”的監管理念，就要從全局出發(fā)，做好全面監管；對非法人機構而言，其上級銀行和內控駕馭能力不斷加強，內審和合規建設不斷完善，監管派出機構在準確掌握其法人機構的整體風(fēng)險狀況的基礎上，按照“聯(lián)動(dòng)監管”的原則與方法，應主要關(guān)注非法人機構在執行力和業(yè)務(wù)條線(xiàn)等方面的風(fēng)險特點(diǎn)。而功能監管方式恰好可以完成在某一功能線(xiàn)上的風(fēng)險預警和檢查。如，就目前而言，法人銀行按機構監管要求，重點(diǎn)應關(guān)注資本充足、貸款集中度和信息科技風(fēng)險等，而對非法人機構的功能監管重點(diǎn)體現在對票據、信貸“三查”、二套房按揭、信用卡、網(wǎng)點(diǎn)操作風(fēng)險、員工道德風(fēng)險和小企業(yè)融資等可能會(huì )與上級和監管進(jìn)行博弈的業(yè)務(wù)領(lǐng)域或條線(xiàn)，這樣也有利于監管當局對同質(zhì)同類(lèi)業(yè)務(wù)在不同機構之間的風(fēng)險表征進(jìn)行全盤(pán)掌控，并實(shí)施相對統一的監管標準和手段?？傊?，機構監管與功能監管是辯證統一的關(guān)系，換言之，機構監管是由若干條功能監管線(xiàn)組成的，各條線(xiàn)上的風(fēng)險真正摸清了，整體的風(fēng)險也就盡在掌握了！

　　關(guān)于處理好“現場(chǎng)檢查”與“非現場(chǎng)監測”的關(guān)系

　　按照銀監會(huì )領(lǐng)導提出的“非現場(chǎng)監測是雷達站”，現場(chǎng)檢查實(shí)施“精確打擊”的總體要求，各級監管部門(mén)都在結合屬地實(shí)際，重塑監管架構，再造監管流程，挖掘協(xié)同效應，并且也探索出一些體會(huì )與經(jīng)驗來(lái)，但是，距離最佳的效果和目標尚存一定的差距。主要表現在“兩張皮”現象的存在。就派出機構而言，現場(chǎng)檢查主要是在做上級部署的項目，完成這些規定動(dòng)作都已經(jīng)應接不暇了，因此，對屬地非現場(chǎng)檢查報告中提示的風(fēng)險或問(wèn)題，就不能實(shí)施及時(shí)準確的重點(diǎn)打擊。而且，這種前后臺的流程設計尚需要一種機制予以盤(pán)活，而不是簡(jiǎn)單的信息傳遞或盡職免責。為此，需要做好以下兩方面的工作：一方面，在監管定位上，發(fā)揮非現場(chǎng)監測的“雷達站”的功能，釋放現場(chǎng)檢查“放大鏡”的效果。隨著(zhù)監管信息系統的運行，實(shí)現實(shí)時(shí)、過(guò)程和動(dòng)態(tài)監管成為可能，“足不出戶(hù)，一切盡在掌控”的理想化和集約式監管變成現實(shí)。所以，一定要充分利用非現場(chǎng)監測系統所反映的多種信息和問(wèn)題，在集中分析和持續跟蹤的前提下，將有關(guān)信息移交給前臺部門(mén)，而現場(chǎng)檢查就要按圖索驥，充分挖掘“顯微鏡”下看到的蛛絲馬跡，“一竿子到底”，進(jìn)行徹底檢查。對檢查成果還要運用“放大鏡”進(jìn)行風(fēng)險提示和預警教育，達到“有病吃藥，無(wú)病健身”的釋放效果。另一方面，在監管技術(shù)上，非現場(chǎng)監測做到“遠而近之”，現場(chǎng)檢查實(shí)現“近而遠之”。不是說(shuō)，非現場(chǎng)監測到的信息都要移交給現場(chǎng)部門(mén)，而是對發(fā)現的可疑數據與信息先進(jìn)行“初診”，可以運用實(shí)地調查，談話(huà)了解等方式與被監管機構進(jìn)行有效溝通，有些問(wèn)題可能不需要前臺部門(mén)進(jìn)行立項檢查就可以解決；因此，非現場(chǎng)部門(mén)有必要的話(huà)，也可以近距離接觸有關(guān)銀行業(yè)機構進(jìn)行調研核實(shí)，即所謂的“遠而近之”；對現場(chǎng)檢查部門(mén)來(lái)講，盡管與被檢查機構貼得很近，但是，對于檢查中發(fā)現的新情況、新問(wèn)題，一定要“拔出蘿卜帶出泥”，以小見(jiàn)大、由近及遠，對可能是整體存在的風(fēng)險問(wèn)題，要橫向提示，縱向上報，達到監管成果的最大利用和效果的最優(yōu)體現。當然，這里還需要“兩主員”即主監管員和主查人的密切溝通與配合。

　　關(guān)于處理好“順周期服務(wù)”和“逆周期監管”的關(guān)系

　　自金融危機發(fā)生以來(lái)，全球都在反思監管的親周期性問(wèn)題。其實(shí)，在中國，這一現象并不突出。因為，我國的金融市場(chǎng)化制度還遠沒(méi)有達到發(fā)達國家的水平，擔當“有形之手”的政府監管還是要發(fā)揮強勢作用，所以，暴露出來(lái)的金融風(fēng)險也遠沒(méi)有西方國家那么嚴重。但是，在后危機時(shí)代，如何做好監管工作，則將是真正檢驗我們監管能力的時(shí)候了。其實(shí)在前幾年，銀監會(huì )就提出“以豐補歉”的監管思路，這應該說(shuō)是逆周期監管的一種思維。在當下應付危機的過(guò)程中，更是體現出“科學(xué)靈活、有保有壓”的彈性監管思想。在國家提出“保增長(cháng)”的大背景下，監管部門(mén)及時(shí)跟進(jìn)，在“國九條”的基礎上，迅速推出“銀九條”，將不良“雙降”改為“雙控”，提出“救急救窮不救亂”，對確實(shí)因金融危機造成經(jīng)營(yíng)困難的，允許進(jìn)行貸款的期限調整，并適當提高監管容忍度。為保證貸款流入實(shí)體經(jīng)濟，又出臺了《固定資產(chǎn)管理辦法》和《項目融資指引》，運用監管激勵手段，鼓勵銀行支持弱勢行業(yè)和產(chǎn)業(yè)，使得“三農”和中小企業(yè)融資環(huán)境不斷改善。實(shí)施案件治理中的差別問(wèn)責制度，等等。應該講，這些都是順周期服務(wù)的一些監管舉措。與此同時(shí)，監管高層領(lǐng)導并未放松對一些風(fēng)險指標的從嚴控制與監測。如，對資本充足率和撥備覆蓋率的計量口徑與最低標準都作了審慎性的調整，剔除潛在風(fēng)險，提高抵御預期與非預期損失的能力。而對貸款集中度，票據融資、政府平臺貸款、個(gè)人二套房貸按揭、流動(dòng)性缺口管理和案件防控等都進(jìn)行及時(shí)的窗口指導和應急現場(chǎng)檢查，以糾正在個(gè)體理性助推下引發(fā)的集體非理性，在大家熱情地“保增長(cháng)，擴內需”的時(shí)候，適當降點(diǎn)兒溫度，警惕經(jīng)營(yíng)中的不審慎行為，以保證可持續的健康發(fā)展，這種“有保有壓，有收有放”的監管政策本身就是“逆周期監管”的具體體現。

　　關(guān)于處理好“縱向監管執行”和“橫向服務(wù)地方”的關(guān)系

　　作為監管派出機構，各地監管局的首要任務(wù)是貫徹落實(shí)好銀監會(huì )的有關(guān)要求與部署，但是，各地方經(jīng)濟金融生態(tài)環(huán)境卻又各不相同，如何將上級的監管思路與舉措跟所在屬地的整體情況有機結合起來(lái)，實(shí)施針對性監管，是擺在各派出機構面前的一道命題。就目前來(lái)講，政府希望多投放貸款，多引進(jìn)機構，而監管則更多關(guān)注貸款的風(fēng)險，引進(jìn)機構的質(zhì)量；政府可能借用行政力量要求地方法人機構干這干那，而監管則希望按照市場(chǎng)規則平等競爭，政府著(zhù)眼點(diǎn)與監管著(zhù)力點(diǎn)的確不太相符。為此，地方銀監局應該做好如下工作。一是主動(dòng)溝通。派出機構要樹(shù)立“在水一方”、服務(wù)地方的理念，及時(shí)傳遞銀監會(huì )的有關(guān)最新指示、部署與要求，結合屬地情況，提出貫徹落實(shí)意見(jiàn)后，主動(dòng)與地方政府進(jìn)行交流溝通，征得他們的理解和支持。如針對政府平臺融資問(wèn)題，要將風(fēng)險如實(shí)向政府匯報，揭示其中蘊含的系統性風(fēng)險，最終不要由信貸風(fēng)險演變成財政風(fēng)險。因為，政府一方面在減稅讓利，另一方面又在隱形負債，這種“剪刀差”缺口會(huì )給地方財力造成巨大的負擔，尤其是大型基建項目貸款周期長(cháng)，還款壓力大，缺少資本金的大宗信貸很容易被“財政化”占用，從而給商業(yè)銀行造成巨大的資產(chǎn)風(fēng)險。為此，監管當局要主動(dòng)提出監管意見(jiàn)或建議，提請政府充實(shí)資本金、控制預算約束和理性融資需求。二是及時(shí)上報。關(guān)于地方政府對金融支持經(jīng)濟的一些訴求或希冀，屬地銀監局要理解他們的愿望，在市場(chǎng)準入和鼓勵創(chuàng )新等方面，積極做好與上級的匯報與協(xié)調，扮演好上傳下達的角色。三是尋求平衡。在屬地金融機構“踩著(zhù)油門(mén)往前跑”的同時(shí)，監管部門(mén)要適時(shí)“點(diǎn)剎車(chē)”，確保地方金融“艦隊”平穩運行。除了常規的風(fēng)險提示、窗口指導和限制措施等“防守型”手段之外，亦可采用一些順勢而為的監管方法，實(shí)現多贏(yíng)的結局。如針對大客戶(hù)貸款的集中度問(wèn)題，可以積極推動(dòng)銀團貸款，一方面，在行際之內稀釋集中度，以滿(mǎn)足對單體機構的監管要求；另一方面，還不至于因硬性壓縮貸款而引發(fā)地方信貸大幅波動(dòng)?？傊?，對于派出機構而言，在服務(wù)地方經(jīng)濟方面要“搖旗吶喊”，在執行上級監管指令方面則要“站崗放哨”，并實(shí)現兩者之間的有機統一?！?/p>

　　作者系天津銀監局副局長(cháng)