2008年席卷全球的金融海嘯，使銀行業(yè)遭受重創(chuàng )。雖然中國銀行業(yè)國際化程度不高、監管相對保守，受創(chuàng )較小，但金融海嘯卻提前暴露出經(jīng)濟結構的不合理問(wèn)題，調整迫在眉睫。中國傳統銀行業(yè)于是立刻要面對配合調整經(jīng)濟結構和經(jīng)營(yíng)模式、重塑行之有效的監管體系的大考驗。在這樣的大背景下，中國銀行業(yè)將何去何從？最新一屆“中歐國際工商學(xué)院銀行家高峰論壇”提出了若干銀行業(yè)的深層問(wèn)題，并探討可行的解決方案。

　　犧牲GDP，保證結構調整

　　當保8%的經(jīng)濟增長(cháng)目標喧囂塵上，當2008年底上海政府的保增長(cháng)的工作目標還言猶在耳時(shí)，中國金融中心上海市悄悄發(fā)出了頗有勇氣的信號：2009年9月5日，上海市副市長(cháng)屠光紹——這位被中央賦予建設上海金融中心重任的“實(shí)干家”在該論壇上對上海市的未來(lái)作了這樣的闡述：“我們最近的一個(gè)共識就是要犧牲一點(diǎn)增長(cháng)，但是要服務(wù)于結構性調整，這是國務(wù)院對上海的要求”。

　　對于中國經(jīng)濟而言，面對的是重要經(jīng)濟結構的調整和經(jīng)濟增長(cháng)方式的轉變，單純的擴大信貸規模只能是短期行為，而更有戰略意義的則是經(jīng)濟結構的增長(cháng)和銀行服務(wù)業(yè)的改進(jìn)。以上海市為例，經(jīng)濟發(fā)展的重點(diǎn)被確定為先進(jìn)制造業(yè)和科技產(chǎn)業(yè)化，如何為科技產(chǎn)品轉化進(jìn)行金融支持、如何為人民幣國際貿易跨境結算，如何支持企業(yè)重組與并購，這些實(shí)際上對銀行業(yè)服務(wù)提出了很高的原則和操作細則的雙要求。

　　對此，作為中國金融改革的先鋒，屠光紹提出了非常實(shí)際的、可操作的三方面工作，他認為，首先要把上海的金融生態(tài)環(huán)境打造好，因為這個(gè)生態(tài)決定了銀行愿不愿意來(lái)。這就涉及了銀行作為現代服務(wù)業(yè)的營(yíng)業(yè)稅等諸多體制等問(wèn)題。第二要完善中介服務(wù)，這是重要的鈕帶和橋梁。最后，就是地方政府如何利用好財政資源，形成杠桿效應，有效撬動(dòng)社會(huì )資金，比如PE、VC。 屠光紹透露，上海政府準備拿出100億來(lái)撬動(dòng)科技產(chǎn)業(yè)成果化，這100個(gè)億被賦予可撬動(dòng)數十倍、百倍于其資金量的杠桿引導資金。通過(guò)引導PE等進(jìn)入后，企業(yè)帶動(dòng)銀行的貸款，這被視為一條可行的發(fā)展之路。

　　銀行如何把握新機會(huì )

　　金融危機后，銀行業(yè)的業(yè)態(tài)發(fā)生了巨大變化，銀行業(yè)之前很普遍的貸款證券化的經(jīng)營(yíng)模式重新回歸到最基礎的表內借貸模式，同時(shí)，混業(yè)經(jīng)營(yíng)和監管的體制也被廣為詬病，那么，銀行業(yè)將向何處去、如何解決危機中暴露出來(lái)的新問(wèn)題呢？

　　中國銀行副行長(cháng)朱民博士認為：全球的銀行業(yè)正在面臨一個(gè)根本性的結構調整，這個(gè)調整有三個(gè)方面：一是大規模和漫長(cháng)的去杠桿化。二是去杠桿化剛剛開(kāi)始，隨著(zhù)去杠桿化，銀行規模不可避免的縮小。三是監管的改革，這一次危機毫無(wú)疑義的證明了美國混業(yè)監管模式的失敗，宣布了歐洲主要是法國、意大利的功能性監管的失敗，這次危機當然也指出像英國這樣的統一監管存在不可避免的弱點(diǎn)。當然，這次危機也表明像中國這樣的機構性監管也是不夠的，所以全球在尋找未來(lái)監管模式的時(shí)候，毫無(wú)疑問(wèn)會(huì )影響到銀行業(yè)未來(lái)的服務(wù)模式。因為這三重力量，銀行會(huì )發(fā)生巨大的結構變化：首先銀行規模變小，第二是區域性模式會(huì )變化，第三是服務(wù)模式會(huì )發(fā)生變化?？梢哉f(shuō)全世界銀行業(yè)正在進(jìn)入一個(gè)新的戰國時(shí)期，誰(shuí)是未來(lái)的贏(yíng)家，今天還不能下判斷。所以這對銀行業(yè)的從業(yè)人員來(lái)說(shuō)，既是一個(gè)痛苦的消息也是一個(gè)愉快的消息。因為我們都會(huì )在未來(lái)的混戰中找到自己的定位。

　　對于廣泛受到關(guān)注的金融業(yè)特別是核心的銀行業(yè)監管問(wèn)題，中國人民銀行的一位副行長(cháng)表示，因為此次金融危機中表現出來(lái)的金融市場(chǎng)、金融機構、金融風(fēng)險之間的復雜而廣泛的關(guān)系，對傳統的防范手段提出了嚴峻的挑戰，對此，央行認為在以下四個(gè)方面需要加強：一是除了加強對單個(gè)機構的金融風(fēng)險研究外，還要強調關(guān)聯(lián)性。二是加強市場(chǎng)透明性，由于金融產(chǎn)品日益復雜，現在監管部門(mén)已經(jīng)難以準確掌握風(fēng)險情況。這種信息的不對稱(chēng)是這次危機的主要原因。要使監管部門(mén)和投資者充分了解金融產(chǎn)品風(fēng)險。三是要完善評級機構。四是不能因循守舊，過(guò)度拘泥于避免道德風(fēng)險，必要時(shí)還是需要大膽創(chuàng )新。

　　對于央行的此番表態(tài)，我們發(fā)現，關(guān)聯(lián)性、投資者知情、第三方評價(jià)及創(chuàng )新成為關(guān)鍵詞，從中可以看到監管系統的口徑已經(jīng)有了新的變化。

　　銀監會(huì )作為銀行業(yè)監督管理的核心部門(mén)，對監管的理解更加深刻。針對現在跨國銀行在權限上的某些超越，中國銀監會(huì )首席顧問(wèn)沈聯(lián)濤認為：監管包括幾個(gè)方面 ，第一是系統性；第二是復雜性；第三是信息不對稱(chēng)；第四是關(guān)聯(lián)性；第五是互動(dòng)性；第六是透明度；第七是激勵機制；第八是全球沒(méi)有一個(gè)超越銀行的監管機構，要靠母國和東道國監管分工，而監管者本身也存在競爭，如果一方監管太嚴，則業(yè)務(wù)會(huì )轉向另一個(gè)中心。因此當前的危機實(shí)際上就是一個(gè)網(wǎng)絡(luò )危機，而這里面又有非常大的、不可倒閉的跨國金融機構，他大于銀行，一個(gè)倒閉就變成連串的，有著(zhù)同步性和互動(dòng)性。這次危機之后，很多模型都失效了，我們的問(wèn)題是全球市場(chǎng)，全球管理風(fēng)險已經(jīng)從垂直的管理到一個(gè)矩陣管理。

　　對于如何加強管理，沈聯(lián)濤先生認為：風(fēng)險管理已經(jīng)是一個(gè)核心業(yè)務(wù)，我們要看清楚不同種類(lèi)風(fēng)險的管理，不同以往的是，提出的要求非常高，不再是割裂的，而是要從董事會(huì )、高管層、員工各個(gè)層次全面負責風(fēng)險管理，懂得整個(gè)業(yè)務(wù)鏈的風(fēng)險。而工具和模型也是要人用的，風(fēng)險管理已經(jīng)是一個(gè)系統性的問(wèn)題，最后還是行為跟激勵機制，也就是銀行文化的問(wèn)題。

　　他最后借用一句話(huà)來(lái)形容眼下銀行業(yè)管理——“路漫漫其修遠兮”。

　　重新定位銀行業(yè)風(fēng)險

　　如上所述，銀行業(yè)風(fēng)險的管理成為目前業(yè)內非常關(guān)注的問(wèn)題，特別是不良資產(chǎn)、資產(chǎn)充足率、壞帳核銷(xiāo)等，對此，原中國人民銀行副行長(cháng)吳曉靈教授表示：銀行的撥備制度和核銷(xiāo)制度其實(shí)對銀行的經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生很大的影響，因為銀行是有經(jīng)營(yíng)風(fēng)險的企業(yè)，良好的貸款撥備制度和核銷(xiāo)制度是有效提高銀行抗風(fēng)險的保障。近年來(lái)國際小額信貸發(fā)展很快，其最主要原則就是利率覆蓋風(fēng)險，其實(shí)這就是良好的撥備制度和核銷(xiāo)制度。

　　她認為，在監管部門(mén)風(fēng)險控制指引下給商業(yè)銀行貸款損失認定自主權和核銷(xiāo)自主權是改進(jìn)撥備制度和核銷(xiāo)制度的方向。在統一的會(huì )計準則基礎上，由監管部門(mén)制訂貸款分類(lèi)和損失認定的原則，由商業(yè)銀行制訂具體的標準和程序，自行認定損失符合市場(chǎng)的經(jīng)濟原則，有利于處理銀行自身的利潤目標和社會(huì )安全目標的關(guān)系。

　　在《新資本協(xié)議》實(shí)施在即的今天，以撥備覆蓋率、風(fēng)險管理能力和提高資本充足率為目標的銀行業(yè)改造即將遭遇制度性的課題，但是，無(wú)論如何，中國銀行業(yè)確實(shí)是要腳踏實(shí)地干活，走出危機。銀行業(yè)道德、價(jià)值觀(guān)和監管的建設也絕非一日之功，還有很長(cháng)的路要走。