ChinaVenture北京時(shí)間6月4日上午消息，民建中央副主席辜勝阻在今日于深圳舉辦的十二屆中國風(fēng)險投資論壇上發(fā)表演講，他指出，7大戰略性新興產(chǎn)業(yè)里，與應對氣候變化相關(guān)的新能源、節能環(huán)保、電動(dòng)汽車(chē)的低碳產(chǎn)業(yè)，與物聯(lián)網(wǎng)、智慧地球、云計算等等為代表的信息產(chǎn)業(yè)，都將成為超過(guò)10萬(wàn)億元的支柱性大產(chǎn)業(yè)。他認為，發(fā)展新興產(chǎn)業(yè)需要兩輪驅動(dòng)，需要政府和市場(chǎng)的兩只手協(xié)調，天使，風(fēng)投以及私募股權基金是新興產(chǎn)業(yè)的三大孵化器。

　　辜勝阻認為，新興產(chǎn)業(yè)的金融創(chuàng )新發(fā)展需要以出口為導向，要打開(kāi)多層次的資本市場(chǎng)，迫切需要大力發(fā)展新三板以及產(chǎn)權交易，使退出的通道更加寬敞。兒支持新興產(chǎn)業(yè)的VC和PE則需要三個(gè)改變，第一是要改變一哄而起的非理性行為，第二是要改變重短輕長(cháng)的短期行為，第三是改變重遠輕早急功近利的行為。

　　以下為演講全文：

　　女士們、先生們，大家上午好！我今天演講的題目是戰略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展與金融創(chuàng )新，溫家寶總理曾經(jīng)指出要使戰略性新興產(chǎn)業(yè)盡早成為國民經(jīng)濟的先導產(chǎn)業(yè)與支柱產(chǎn)業(yè)。他在2009年的時(shí)候提出，將新能源、節能環(huán)保、電動(dòng)汽車(chē)、新材料、新醫藥、生物育種和信息產(chǎn)業(yè)這7個(gè)方面列為戰略性新興產(chǎn)業(yè)，但是在這7個(gè)產(chǎn)業(yè)中，我們還要尋找支柱性的戰略性新興產(chǎn)業(yè)，就是哪些產(chǎn)業(yè)可以做得大，有人估計2020年新能源產(chǎn)業(yè)可以做大2萬(wàn)億，但是信息產(chǎn)業(yè)可以超過(guò)10萬(wàn)億，節能環(huán)?？梢猿^(guò)10萬(wàn)億，所以在這7個(gè)戰略性新興產(chǎn)業(yè)里面，能成為支柱產(chǎn)業(yè)的，我認為一個(gè)是與應對氣候變化相關(guān)的新能源、節能環(huán)保、電動(dòng)汽車(chē)，可以說(shuō)是超過(guò)10萬(wàn)億的大產(chǎn)業(yè)，還有一個(gè)是像物聯(lián)網(wǎng)、智慧地球、云計算等等為代表的信息產(chǎn)業(yè)，這也會(huì )超過(guò)10萬(wàn)億，所以在7個(gè)新興產(chǎn)業(yè)中，有兩個(gè)會(huì )成為支柱性的大產(chǎn)業(yè)。

　　新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展規律就是在每一次危機的過(guò)程中都會(huì )醞釀一批新興產(chǎn)業(yè)，這是世界的經(jīng)濟歷史所表明的，所以成思危先生從世界產(chǎn)業(yè)革命的趨勢來(lái)看，第一次產(chǎn)業(yè)革命是蒸汽機，第二次是電力，第三此是電腦，他認為現在正是第四次產(chǎn)業(yè)革命，第四次產(chǎn)業(yè)革命是以新能源引領(lǐng)的綠色經(jīng)濟的產(chǎn)業(yè)革命。所以這次經(jīng)濟危機之后，有相當一批學(xué)者認為以新能源為代表的綠色經(jīng)濟、綠色產(chǎn)業(yè)、低碳產(chǎn)業(yè)將成為引導世界經(jīng)濟的一個(gè)非常重要的產(chǎn)業(yè)。

　　我們講，在后危機時(shí)代，從需求層面上來(lái)講，我們改變發(fā)展方式要從主要依靠投資和出口，像去年我們保增長(cháng)，92%以上是靠投資拉動(dòng)，轉型后的格局是要依靠消費投資和出口協(xié)調推進(jìn)。消費將成為推動(dòng)經(jīng)濟的主導力量。在產(chǎn)業(yè)層面，從主要依靠第二產(chǎn)業(yè)，我們現在是世界制造工廠(chǎng)，轉向第二、第三產(chǎn)業(yè)協(xié)同發(fā)展，在產(chǎn)業(yè)方面，戰略性新興產(chǎn)業(yè)將是非常重要的增長(cháng)點(diǎn)。在要素層面上，我們要從主要依靠廉價(jià)勞動(dòng)力的這樣一種發(fā)展模式轉向依靠科技進(jìn)步、勞動(dòng)者素質(zhì)提高方面，科技進(jìn)步、創(chuàng )新將成為推動(dòng)經(jīng)濟發(fā)展方式的核心點(diǎn)。在培育和發(fā)展戰略性新興產(chǎn)業(yè)方面，我覺(jué)得應該處理好三個(gè)方面的關(guān)系，第一個(gè)是培育發(fā)展新興產(chǎn)業(yè)，需要技術(shù)創(chuàng )新和金融創(chuàng )新兩輪驅動(dòng)，就是新興產(chǎn)業(yè)應該有兩個(gè)輪子，一個(gè)是技術(shù)創(chuàng )新，一個(gè)是金融創(chuàng )新。就像美國一樣，影響當今世界的兩件大事，一個(gè)是中國的城鎮化，一個(gè)是美國的高科技，但是美國的高科技實(shí)際上是兩個(gè)輪子，一個(gè)輪子是硅谷，代表技術(shù)創(chuàng )新，一個(gè)輪子是華爾街，代表金融創(chuàng )新。另一點(diǎn)是培育和發(fā)展新興產(chǎn)業(yè)需要市場(chǎng)機制與政府主導，也就是我們經(jīng)濟學(xué)上講的，一個(gè)是看不見(jiàn)的手——市場(chǎng)機制，一個(gè)是看得見(jiàn)的手——政府的調控。第三個(gè)，培育和發(fā)展戰略性新興產(chǎn)業(yè)需要傳統產(chǎn)業(yè)為基礎，就是要有兩個(gè)幾點(diǎn)，我們培育和發(fā)展戰略性新興產(chǎn)業(yè)一定不能離開(kāi)傳統產(chǎn)業(yè)，就是怎么樣處理新與舊的關(guān)系，怎么樣用好兩只手，怎么樣處理好兩個(gè)基點(diǎn)，新和舊怎么協(xié)調發(fā)展，這是我今天要講的主要觀(guān)點(diǎn)。

　　技術(shù)創(chuàng )新如果離開(kāi)金融創(chuàng )新是無(wú)法進(jìn)行的，美國有很多問(wèn)題，但是美國有一個(gè)優(yōu)點(diǎn)，就是美國的政府在支持和培育高科技方面起了非常重要的作用，所以，沒(méi)有華爾街就不可能有硅谷，這兩個(gè)輪子是非常重要的。另一方面就是要利用好市場(chǎng)機制和政府的引導。像現在在后危機時(shí)代，美國提出要發(fā)展新能源和環(huán)保產(chǎn)業(yè)，歐盟提出要發(fā)展綠色技術(shù)和綠色經(jīng)濟，日本提出要發(fā)展信息產(chǎn)業(yè)和低碳產(chǎn)業(yè)、電動(dòng)汽車(chē)等等。每個(gè)國家都想搶占主導世界經(jīng)濟的制高點(diǎn)。我們以新能源為例來(lái)看政府和市場(chǎng)這兩只手，比如說(shuō)風(fēng)能和太陽(yáng)能發(fā)展的成本是火電成本的2倍到4倍，要化解這個(gè)高成本有幾個(gè)方式，一個(gè)是靠技術(shù)的進(jìn)步降低高成本，一個(gè)是靠規模的擴大來(lái)化解高成本，還有一個(gè)是靠政府的政策來(lái)分擔高成本，所以有人估計風(fēng)電的成本下降，60%依賴(lài)規?；?、40%依賴(lài)技術(shù)進(jìn)步。還有一個(gè)，我們現在講，實(shí)際上新能源未來(lái)只有2萬(wàn)億的產(chǎn)值，但是節能環(huán)保將會(huì )超過(guò)10萬(wàn)億，但是在節能上不能光靠市場(chǎng)機制，不能光靠無(wú)形之手，所以有專(zhuān)家估計，在節能的問(wèn)題上，如果你只靠市場(chǎng)調節，只能解決20%的問(wèn)題，所以在節能的問(wèn)題上，你有80%要靠政府引導。

　　我們在節能環(huán)保的問(wèn)題上，本屆政府最重要的目標是節能減排，我們十一五的目標是減排20%，但是只完成了14.38%，但是在節能言派上不能靠行政命令，在節能減排上有一種碳交易的方式，比如說(shuō)美國通過(guò)排放產(chǎn)權交易，2005年實(shí)現了二氧化硫的排放減少了一半，為美國節省醫療保健費超過(guò)1000億美金。它這種節能減排不是靠行政命令，而是靠排放產(chǎn)權交易，通過(guò)價(jià)值機制調整，這是通過(guò)市場(chǎng)之手在發(fā)展新興產(chǎn)業(yè)。

　　講到戰略性新興產(chǎn)業(yè)于傳統產(chǎn)業(yè)要協(xié)同發(fā)展，新興產(chǎn)業(yè)和傳統產(chǎn)業(yè)是支撐經(jīng)濟增長(cháng)的兩個(gè)基點(diǎn)。

　　戰略性新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展離不開(kāi)傳統產(chǎn)業(yè)，比如說(shuō)我們講信息技術(shù)，信息技術(shù)一方面可以把技術(shù)變成產(chǎn)業(yè)，實(shí)現技術(shù)的產(chǎn)業(yè)化，信息技術(shù)對傳統產(chǎn)業(yè)有輻射的功能、有提升的功能、有重組的功能，有牽引的功能，有開(kāi)拓的功能。通過(guò)節能環(huán)保的技術(shù)，可以提升傳統產(chǎn)業(yè)所產(chǎn)生的產(chǎn)業(yè)效益是非常重要的。

　　金融創(chuàng )新能夠助推戰略性新興產(chǎn)業(yè)，比如說(shuō)中關(guān)村，現在一方面講是技術(shù)創(chuàng )新的典型，另一方面，它在融資方面，現在的上市公司已經(jīng)達到149家，境內89家，境外60家，IPO融資1300多億，所以它在住板市場(chǎng)有40幾家，中小板23家，創(chuàng )業(yè)板19家，幾個(gè)百元股都是他們。三板市場(chǎng)有65家，所以它是一個(gè)典型的多層次市場(chǎng)，來(lái)解決融資問(wèn)題。

　　另一個(gè)我們要完善創(chuàng )業(yè)投資產(chǎn)業(yè)鏈體系，要有VC、要有PE，要有天使投資，這三種融資工具對新興產(chǎn)業(yè)來(lái)講是非常重要的。我覺(jué)得天使投資是非常重要的，我們要鼓勵富人做天使投資，因為富人手上的錢(qián)是閑錢(qián)。還有一個(gè)多層次，我們看美國，美國的主板市場(chǎng)有2000多家，美國的創(chuàng )業(yè)板有3000多家，美國第三個(gè)層次的場(chǎng)外交易已經(jīng)接近6000家，美國地方性的柜臺交易超過(guò)1萬(wàn)家，所以它是一個(gè)典型的多層次市場(chǎng)，我們現在還是千軍萬(wàn)馬過(guò)獨木橋。

　　我最后把今天的演講做一個(gè)簡(jiǎn)單的小結，就是發(fā)展新興產(chǎn)業(yè)需要兩輪驅動(dòng)，需要政府和市場(chǎng)的兩只手協(xié)調，許多新舊協(xié)同，深圳在這方面是非常好的，深圳是移民文化，在移民文化的基礎上，深圳應該成為創(chuàng )新創(chuàng )業(yè)人才、創(chuàng )新型企業(yè)以及資本的集聚地，實(shí)際上我們這個(gè)風(fēng)投論壇，也就是小型的高新博覽會(huì )。我覺(jué)得深圳在這一方面建立在移民文化基礎上的這樣一種高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，離不開(kāi)VC和PE，它不僅是產(chǎn)業(yè)的棲息地，而且應該是基本的棲息地。

　　第二點(diǎn)，天使和風(fēng)投以及私募股權基金是新興產(chǎn)業(yè)的三大孵化器?，F在我們的VC也好、PE也好，在發(fā)展過(guò)程中，我們要高度注意，還有一種新的資本外逃，我們的民間經(jīng)濟面臨三重門(mén)，一個(gè)是鐵門(mén)，國有企業(yè)把持，一個(gè)是玻璃門(mén)，看得見(jiàn)摸不著(zhù)，還有一個(gè)是彈簧門(mén)，進(jìn)去以后把你退出來(lái)，典型的是航空，一批民營(yíng)企業(yè)，有的倒下，有的退出。在這三重門(mén)的情況下，我們有更多的民間資本為了尋求安全，大量的資本外逃，過(guò)去我們的資本外逃是到外面注冊一個(gè)外資公司還要回來(lái)，現在出去了就不回來(lái)了，在這種情況下，我們應該大力發(fā)展BA、VC、PE，特別是現在在樓市和股市不太好的情況下，大量的資金要進(jìn)入BA、VC、PE。

　　新興產(chǎn)業(yè)的金融創(chuàng )新發(fā)展需要以出口為導向，要打開(kāi)多層次的資本市場(chǎng)，迫切需要大力發(fā)展新三板以及產(chǎn)權交易，使退出的通道更加寬敞。

　　支持新興產(chǎn)業(yè)的VC和PE需要三個(gè)改變，第一是要改變一哄而起的非理性行為，2007年是全民炒股，就是全民PE?，F在在中國大家見(jiàn)面了就問(wèn)你PE了沒(méi)有，這種過(guò)熱的現象，這種非理性的現象需要改變。第二是要改變重短輕長(cháng)的短期行為，現在有一個(gè)概念叫PRE-IPO，就是大家發(fā)現這個(gè)公司上市了，大家都來(lái)投。我們很少去做怎么樣把雞蛋孵化成小雞。也很少做把小雞孵化成大雞，只有等到這個(gè)企業(yè)上市的時(shí)候，才去投資。還有一個(gè)是改變重遠輕早急功近利行為，大家都擠向后期，而忽視早期。我覺(jué)得VC和PE當前要改變這樣一種非理性的狀況。這種改變需要監管層從法律上制定相應的規則，引導我們的VC和PE改變這種異化現在。希望我們這次論壇能夠在這方面有所改變，謝謝大家！