監管層在對掛牌公司的監管方面再次做出新的動(dòng)作。

近日，記者了解到北京、江蘇、廣東、浙江、湖南、安徽、青島、上海、陜西等多地證監局向券商或企業(yè)發(fā)布通知，要求掛牌企業(yè)前往證監局進(jìn)行詳細備案。

備案摸底掛牌公司

“此次證監局要求備案有摸底新三板公司的意圖在里面，很多地區企業(yè)登記表的內容十分詳細。”華龍證券業(yè)務(wù)管理總部的一位人士對記者表示。

以記者獲取的一份北京證監局備案材料內容來(lái)看，要求備案的內容包括：所屬行業(yè)、細分行業(yè)、行業(yè)主管部門(mén)、行業(yè)協(xié)會(huì )、上游企業(yè)（主要供應商）、下游企業(yè)（主要客戶(hù)）。在主要產(chǎn)品部分，需填寫(xiě)產(chǎn)品名稱(chēng)、市場(chǎng)份額、收入占比；競爭對手需填寫(xiě)企業(yè)名稱(chēng)、是否掛牌、是否上市、是否本地企業(yè)等內容。股權結構部分，需填寫(xiě)實(shí)際控制人持股比例，控股和參股公司名稱(chēng)及相應持股比例。

“這次要求備案的內容豐富程度有點(diǎn)出乎我們意料，實(shí)際上一些內容可能在公開(kāi)轉讓說(shuō)明書(shū)里都不會(huì )寫(xiě)得這么詳細。”一家北京地區新掛牌的新三板企業(yè)董秘對記者表示。

不過(guò)，記者獲得的多地證監局備案登記表來(lái)看，地方證監局要求備案的內容并不統一，但對企業(yè)一些關(guān)鍵信息如股權結構等有統一要求。

記者了解到，此次備案工作最開(kāi)始是同“監管第一課”一齊推進(jìn)的。要求備案的企業(yè)也是剛取得掛牌函的新掛牌企業(yè)。

但如今，一些地方證監局也將之前掛牌的企業(yè)納入備案范圍。

“毫無(wú)疑問(wèn)，這次證監局的備案是要系統性的對掛牌企業(yè)進(jìn)行備案登記，監管層希望從證監局層面對轄區內企業(yè)有更多的了解以及更及時(shí)的監管。”前述華龍證券人士表示。

而此次備案，地方證監局也給出了時(shí)間上的新老劃斷。

以浙江局為例，其要求2016年11月3日以后取得掛牌函的公司應當按照要求在取得掛牌函后10日內完成報備，浙江局以收到電子郵件的時(shí)間作為報備時(shí)間。

而在2016年11月3日前取得掛牌函的公司，時(shí)間稍微寬松一些，應在2016年12月31日前完成報備。

地方局監管前置

此次證監局要求轄區內企業(yè)進(jìn)行備案可以理解為將對新三板企業(yè)的監管環(huán)節前置。新三板市場(chǎng)目前掛牌企業(yè)數量接近10000家，監管層和輔導機構對企業(yè)個(gè)體風(fēng)險應對一直以來(lái)都是后知后覺(jué)。

根據記者的梳理，監管層對新三板掛牌企業(yè)的處罰通常是在企業(yè)風(fēng)險已經(jīng)爆發(fā)或者已經(jīng)違規之后。

但這種后置的監管邏輯已經(jīng)無(wú)法滿(mǎn)足目前新三板市場(chǎng)的現狀。一些企業(yè)的個(gè)體風(fēng)險可以通過(guò)監管前置來(lái)化解。

而備案則是地方證監局對企業(yè)情況的第一輪摸底，“通過(guò)摸底地方派出機構會(huì )對企業(yè)的基本狀況有一個(gè)初步的了解，一些容易出現風(fēng)險的企業(yè)也在備案的時(shí)候就進(jìn)入證監局的關(guān)注名單中。”

“今年的一些企業(yè)風(fēng)險個(gè)案，證監局或者督導機構如果跟蹤及時(shí)或者預先有預判，完全可以將一些情況提前排除了。我觀(guān)察的幾個(gè)個(gè)案，包括前段時(shí)間實(shí)際控制人跑路的環(huán)球拓業(yè)，企業(yè)出現經(jīng)營(yíng)問(wèn)題早有預兆，完全可以做到監管提前到位。”硅谷天堂一位項目組的人士對記者表示。

事實(shí)上，今年以來(lái)隨著(zhù)新三板個(gè)體風(fēng)險頻繁爆發(fā)。地方證監局在新三板掛牌公司方面的監管也逐漸增多。

根據21世紀經(jīng)濟報道記者的統計，2016年以來(lái)地方證監局向新三板掛牌企業(yè)發(fā)出的行政監管措施決定書(shū)或警示函多達38例，是往年的數倍。

另外一方面，近期多地證監局也陸續對轄區內的新三板企業(yè)開(kāi)展現場(chǎng)檢查。掛牌企業(yè)球冠電纜（834682），ST賽諾達（430231），杰隆生物（833946）等分別收到了遼寧證監局，天津證監局和上海證監局現場(chǎng)檢查的通知。

針對地方證監局越來(lái)越多介入新三板市場(chǎng)監管，聯(lián)訊證券投研中心研究總監付立春對21世紀經(jīng)濟報道記者表示：“很多資質(zhì)不好的企業(yè)也混在了市場(chǎng)中，隨著(zhù)新三板市場(chǎng)的逐漸完善，監管越來(lái)越嚴格，制度逐漸細化，這種情況以后會(huì )越來(lái)越少。”