又一家新三板企業(yè)即將“嫁”入上市公司。

出于品種布局擴張的需要，上市公司隆平高科近日宣布，擬出資5.15億元收購新三板種企三瑞農科（836645）。在此期間，三瑞農科作出業(yè)績(jì)承諾，掛牌公司承諾在未來(lái)三年累計需實(shí)現考核凈利潤2.43億元。

隆平高科擬5.15億元收購三瑞農科

11月13日，三瑞農科發(fā)布公告稱(chēng)，上市企業(yè)隆平高科將通過(guò)支付現金的方式購買(mǎi)張永平、趙毅萍、王德壽、李曼、宏瑞投資等14名交易對方合計持有的三瑞農科49.45%股份。

公告顯示，此次三瑞農科股份的轉讓價(jià)格為9.87元/股，三瑞農科5219.99萬(wàn)股股份轉讓價(jià)款合計5.15億元，即隆平高科給予三瑞農科100%股權的估值為10.4億元。

本次收購前，隆平高科直接持有三瑞農科100萬(wàn)股，占三瑞農科總股本0.95%。本次收購后，隆平高科將直接持有三瑞農科5319.99萬(wàn)股，占三瑞農科股份總數的50.39%，由此達到控股的目的，成為三瑞農科的控股股東。

事實(shí)上，隆平高科于今年4月定增進(jìn)入三瑞農科，當時(shí)的發(fā)行價(jià)格為10.3元/股，發(fā)行股票數量100萬(wàn)股。以定增后股本計算，三瑞農科當時(shí)的估值為10.87億元。

如果加上2017年半年分紅金額6682.58萬(wàn)元，三瑞農科此次被收購的估值達到11.06億元，較上次隆平高科入股時(shí)略高。然而在新三板上被給予10億元以上估值的并購案例并不是很多，三瑞農科憑什么？

品種布局擴張需要

據挖貝網(wǎng)了解，截至2017年10月底，我國已有兩家企業(yè)進(jìn)入全球種業(yè)十強。其中，隆平高科位列第九。為此，隆平高科表示，公司確立“內生增長(cháng)+外延并購”雙輪驅動(dòng)戰略，將自2015年起，用10年時(shí)間進(jìn)入全球種業(yè)企業(yè)前五強，打造民族種業(yè)的航母。

三瑞農科主要從事向日葵雜交種子的研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售及技術(shù)服務(wù)。2014年-2016年，三瑞農科營(yíng)業(yè)收入分別為1.28億元、1.71億元、2.58億元，凈利潤分別為2908.14萬(wàn)元、5643.13萬(wàn)元、1.22億元，均實(shí)現同比大幅增長(cháng)。

雜交食葵在我國北方干旱、鹽堿地區被廣泛用于規?；N植，是內蒙、新疆、吉林、甘肅等北方地區重要、穩定的經(jīng)濟作物。此前隆平高科并未涉足向日葵種子業(yè)務(wù)。

談及收購原因，隆平高科坦言，公司即將進(jìn)入向日葵種子業(yè)務(wù)領(lǐng)域，收購后隆平高科擁有更多豐富、優(yōu)質(zhì)的向日葵種質(zhì)資源，研發(fā)優(yōu)勢和品牌優(yōu)勢將進(jìn)一步得到增強。

此外，隆平高科對三瑞農科經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)也提出了更高的要求。達成收購協(xié)議的同時(shí)，三瑞農科作出了業(yè)績(jì)承諾，掛牌公司承諾2018年、2019年、2020年可實(shí)現的“考核凈利潤”分別為7000萬(wàn)元、8050萬(wàn)元和9257.5萬(wàn)元。這意味著(zhù)，三瑞農科2018-2020年度累計需實(shí)現考核凈利潤總額為2.43億元。

如果三瑞農科不能實(shí)現上述承諾的業(yè)績(jì)，那么三瑞農科的相關(guān)股東需在2020年以現金對隆平高科進(jìn)行補償。