問(wèn)：要論這個(gè)夏天哪里最涼快？答：新三板！—是不是有點(diǎn)冷?。?！

不過(guò)，值得一提的是，掘金三板還真的看到有人用“涼快”“避暑”來(lái)形容現下的新三板市場(chǎng)。從市場(chǎng)情況來(lái)看，新三板成指持續低迷、監管政策頻出、門(mén)檻隱性提高等，確實(shí)給部分掛牌企業(yè)和投資者潑了一盆盆涼水。

然而，我們發(fā)現，有企業(yè)近乎“完全”不受市場(chǎng)“涼快”的影響，真正的“火”了一把。7月29日，海南易建科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“易建科技”，證券代碼：831608）宣布完成近30億元定增計劃，同時(shí)這也是今年新三板市場(chǎng)實(shí)業(yè)企業(yè)的最大單筆定增。掘金三板很好奇，在這個(gè)完成幾億元融資都算“很好”的階段，易建科技是怎么做到近30億元融資的呢？我們對此進(jìn)行了分析，原來(lái)新三板企業(yè)融資也要靠“爹”靠“兄弟”??！

融資近30億元！創(chuàng )新三板年內單筆融資新高

7月29日，易建科技發(fā)布股票發(fā)行情況報告書(shū)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“報告”），正式對外宣布成功發(fā)行股份15789.47萬(wàn)股，融資近30億元，增發(fā)認購價(jià)格為19元/股。

據了解，這是今年新三板市場(chǎng)實(shí)業(yè)企業(yè)的最大單筆定增，同時(shí)也是新三板市場(chǎng)本年內單筆融資最高紀錄。

報告顯示，本次發(fā)行新增股東22名，發(fā)行前公司股東為46名，發(fā)行后股東人數為68名。本次定增完成后，新增股東海航生態(tài)科技集團成為易建科技第一大股東，持有股份比例為44.72%。

值得注意的是，雖然第一大股東發(fā)生了變化，但公司控股股東、公司實(shí)際控制人均未發(fā)生變化，控股股東仍為海航集團，實(shí)際控制人仍為慈航基金會(huì )。

同時(shí)掘金三板發(fā)現，在報告發(fā)布當天，易建科技也披露了主辦券商（華福證券有限責任公司）對其股票發(fā)行合法合規性意見(jiàn)報告和北京市首信律師事務(wù)所對其定向發(fā)行股票合法合規性的法律意見(jiàn)書(shū)。

另外，8月10日易建科技再次發(fā)布了股票定向發(fā)行方案，其非公開(kāi)發(fā)行股份的標的資產(chǎn)為廣州海捷科技計算機科技有限公司100%的股權。

融資近30億，原來(lái)是靠“爹”靠“兄弟”！

掘金三板一直對好奇，在市場(chǎng)整體低迷的情況下，易建科技是怎么完成近30億元融資的呢？有什么新的渠道或者創(chuàng )新嗎？

仔細一看才發(fā)現，原來(lái)是“關(guān)系”戶(hù)。我們分析得知，此次易建科技股票發(fā)行定增募集資金大部分來(lái)自于“兄弟”企業(yè)，而這也是上文提到“為什么第一大股東發(fā)生變化，但公司控股股東、公司實(shí)際控制人均未發(fā)生變化”的主要原因。

報告顯示，本次股票發(fā)行前，公司控股股東為海航集團，海航集團及其控制的海南海航工程建設有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“海南海航”）、北京東方慧思信息科技有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“東方慧思”）分別持有公司股份21.21%、12.22%和3.81%，合計37.24%；發(fā)行后，海航集團及其控制的海航生態(tài)科技集團有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“海航生態(tài)”）、海南海航、東方慧思以及海南海創(chuàng )眾成股權投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“海南海創(chuàng )”）分別持有公司股份5.48%、44.72%、3.16%、0.98%和0.74%，合計55.08%。

從上述內容可以看出，通過(guò)本次發(fā)行，易建科技新增兩家“兄弟”企業(yè)。報告顯示，此次海航生態(tài)訂購款金額達18.09億元，海南海創(chuàng )訂購款金額為3000萬(wàn)元，兩者合計出資金額占融資總金額的近三分之二。

換句話(huà)說(shuō)，如果此次融資沒(méi)有海航生態(tài)和海南海創(chuàng )兩家“兄弟”企業(yè)的認購，易建科技有可能完成不了近30億融資大單或此次發(fā)行股票融資失敗。

其實(shí)靠“爹”，靠“兄弟”這種現象早已屢見(jiàn)不鮮，除易建科技外，2月北京和君商學(xué)在線(xiàn)科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“和君商學(xué)”，證券代碼：831930）發(fā)行的股票融資也出現了同樣的現象。

2月25日，和君商學(xué)發(fā)布股票發(fā)行情況報告書(shū)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“報告書(shū)”），表示以人民幣30元/股的價(jià)格發(fā)行2880萬(wàn)股無(wú)限售條件的人民幣普通股，發(fā)行對象共24位。

報告書(shū)顯示，此次發(fā)行對象中知行投資基金、蓮朋投資基金、興益投資基金管理人江西和信融智資產(chǎn)管理有限公司、和輝天源一號私募投資基金管理人深圳前海和輝天源資產(chǎn)管理有限責任公司與公司同為一個(gè)實(shí)際控制人。也就是說(shuō)，和君商學(xué)上述幾家發(fā)行對象實(shí)為其“兄弟”企業(yè)。

靠“爹”靠“兄弟”外，還要靠項目

公開(kāi)資料顯示，易建科技是世界500強海航集團旗下信息技術(shù)綜合服務(wù)企業(yè)，主要涉及云計算、大數據、“智慧+”解決方案等業(yè)務(wù)，涵蓋金融、航空、旅游多個(gè)行業(yè)。2014年12月，易建科技正式掛牌新三板，并入圍創(chuàng )新層。

“企業(yè)實(shí)力、背景雄厚是易建科技融資成功的一個(gè)重要原因。”一位業(yè)內人士向掘金三板說(shuō)到，除母公司實(shí)力雄厚外，易建科技完成融資還有兩個(gè)原因：一是實(shí)業(yè)型企業(yè)；二是投資者看好募集資金投入項目。

上述業(yè)內人士表示，“在這個(gè)時(shí)候，易建科技完成30億融資大單，令很多人都很訝異！”

從募集資金使用情況來(lái)看，報告顯示，將按照項目周期資金需求，重點(diǎn)投向“免稅易購”海南免稅跨境電商平臺建設項目、支付平臺建設項目和“智慧+”海南國際旅游島建設項目，分別擬投入募集資金73500萬(wàn)元、135000萬(wàn)元、91500萬(wàn)元。（挖貝網(wǎng)轉自掘金三板微信號：juejinsanban）