2019年8月23日晚間，藍色光標發(fā)布公告，宣布與美國紐交所上市公司Legacy Acquisition Corp（股票代碼：LGC）簽訂最終協(xié)定，擬將藍色光標集團旗下四家全資控股公司Vision 7、We Are Social、Fuse Project和Metta的全部股權以及藍色光標所持有控股公司Madhouse Inc 81.91%的股權注入Legacy。交易正式完成后，Legacy將更名為Blue Impact并繼續在紐交所交易，藍色光標將獲得美國上市公司定向增發(fā)的3,000萬(wàn)股股票，合計3億美元，約44.4%的股權，成為Blue Impact的單一最大股東。

通過(guò)此次交易，藍色光標將擁有一個(gè)海外融資平臺，將獲得更多發(fā)展資金和美國投資者的關(guān)注，同時(shí)將快速提升藍色光標在全球營(yíng)銷(xiāo)行業(yè)的影響力，為進(jìn)一步實(shí)現全球化發(fā)展奠定更加堅實(shí)的基礎。

控股美國上市公司 夯實(shí)國際業(yè)務(wù)版圖

交易完成后，新的美國上市公司Blue Impact總部位于美國加州硅谷，將由藍色光標集團旗下多個(gè)子公司組成，其中包括全球化社交媒體集團We Are Social (含socialize), 享有盛譽(yù)的工業(yè)設計公司Fuse Project、香港獨立廣告創(chuàng )意公司Metta, 領(lǐng)先的移動(dòng)廣告平臺Madhouse和加拿大整合營(yíng)銷(xiāo)集團Vision7 旗下的Camps Collective, Citizen Relations, Cossette Communications, Eleven Inc., Gene, K72, the Narrative Group, 以及Vision 7 media (含 Cossette Media, Impact Research, Jungle & Magnet)。Blue Impact在全球擁有超過(guò)2500名員工，在全球12個(gè)國家為客戶(hù)提供數字營(yíng)銷(xiāo)、公共關(guān)系、整合傳播和數字廣告等服務(wù)。

根據公告，此次交易完成后，藍色光標作為美國上市公司單一最大股東，將有權提名美國上市公司董事會(huì )9席中的6席，藍標國際現有管理團隊將負責運營(yíng)該公司。其中，藍標國際旗下最大子公司Vision7i CEO Brett Marchand將出任Blue Impact CEO，藍標國際CEO 鄭泓女士將出任執行董事長(cháng)，從而對美國上市公司形成實(shí)質(zhì)控制，并在財務(wù)報表上對美國上市公司進(jìn)行合并。

據了解，Legacy創(chuàng )始人、核心管理團隊以及顧問(wèn)成員多數曾在美國快速消費品集團，包括寶潔、百事、MAYTAG、COTY等擔任CEO、CFO以及集團董事等要職，對消費者以及營(yíng)銷(xiāo)市場(chǎng)頗為了解，同時(shí)將通過(guò)自身積累的客戶(hù)關(guān)系和資源幫助新上市公司的發(fā)展。

值得一提的是，參照公司2018年年報顯示，藍色光標在對涉及此次交易的五家公司進(jìn)行收購的過(guò)程中，積累了總額約為22億元人民幣的商譽(yù)，約占藍色光標總體商譽(yù)的45%；而經(jīng)過(guò)此次交易，藍色光標對上述五家公司的股權占比將減少到44.4%，由此也相應減少了未來(lái)潛在的商譽(yù)減值風(fēng)險對公司帶來(lái)的影響。

全球化戰略持續深化 成為拉動(dòng)增長(cháng)的重要引擎

早在2013年，藍色光標就提出了“數字化”和“國際化”的核心戰略，通過(guò)一系列投資并購，擁有了多家優(yōu)秀海外子公司，并于2015年在美國硅谷創(chuàng )建藍標國際總部。2016年，藍色光標又進(jìn)一步明確將“營(yíng)銷(xiāo)智能化”和“業(yè)務(wù)全球化”作為集團的長(cháng)期發(fā)展戰略。

如今，藍色光標的國際業(yè)務(wù)連續4年營(yíng)收保持兩位數增長(cháng)，在北美、西歐等市場(chǎng)已經(jīng)形成初見(jiàn)成效的業(yè)務(wù)格局，為眾多全球500強品牌以及“出?！钡闹袊放铺峁﹪H化傳播服務(wù)，并已經(jīng)與國內業(yè)務(wù)形成協(xié)同效應。根據藍色光標剛剛發(fā)布的2019年半年報顯示，上半年營(yíng)業(yè)收入117.47億元，較上年同期增長(cháng)8.98%；凈利潤4.68億元，同比大幅增長(cháng)48.54%；各業(yè)務(wù)板塊毛利率均保持穩步提升。其中，國際業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入14.62億元，同比增長(cháng)20.05%。出海業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入68.64億元，同比大增30.14%，占總營(yíng)收比重為58.43%，保持高速增長(cháng)。隨著(zhù)國內移動(dòng)流量見(jiàn)頂，國內企業(yè)出海推廣需求的不斷釋放，海外業(yè)務(wù)收入有望繼續保持快速增長(cháng)，成為拉動(dòng)藍色光標收入增長(cháng)的重要引擎。

此外，根據中報顯示，藍色光標的公司現金流持續好轉，在2018年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現金流凈額18.93億元的基礎上，2019年上半年經(jīng)營(yíng)性現金流凈額較去年同期大幅增長(cháng)31.88%。公司也于今年7月發(fā)布公告開(kāi)展股權回購計劃，用于后期實(shí)施員工持股計劃或股權激勵。截至2019年7月31日，藍色光標累計回購公司股份988萬(wàn)股，占公司總股本的0.40%，支付總金額為4997.65萬(wàn)元。此次美國資產(chǎn)證券化項目的落地實(shí)施，將進(jìn)一步為公司帶來(lái)更多的發(fā)展資金，推動(dòng)公司持續發(fā)展。

藍色光標此次創(chuàng )新交易方式，為我國企業(yè)實(shí)現國際化之路提供了良好的借鑒。通過(guò)此次交易，將實(shí)現境外資產(chǎn)在美國市場(chǎng)的證券化交易，除了為公司帶來(lái)更多發(fā)展資金，有利于海外業(yè)務(wù)更好的在全球主流的廣告營(yíng)銷(xiāo)市場(chǎng)發(fā)展之外，更激活了藍色光標的海外資產(chǎn)，使公司得到更多境外機構投資者的關(guān)注，為今后的海外融資提供了更多樣的選擇，也為公司進(jìn)一步實(shí)現全球化發(fā)展奠定了更加堅實(shí)的基礎。